グローバル投資戦略の中心に立つETF
グローバルな機関投資家は、専門の運用会社への依存度を減らし、ETFを通じて資産運用を内部化している。ETFは迅速で効率的な資産配分を可能にし、多様な投資戦略にも対応できる。特に短期流動性管理や市場エクスポージャの維持のためにETFの活用が著しく増加している。さらに、AIを基にしたアクティブETF市場の急成長が注目される。
FTSEラッセルのエメラルド・ヤウによれば、ETPは単なる過去の市場収益率を追いかけるツールから、複雑な投資戦略を統合する多目的ツールへと進化している。指数設計技術の進化により、初期のETPは全市場を対象としていたが、現在はセクターや企業規模ごとに分類され、スマートベータを含む多様な戦略をリードしている。最近ではESGや気候変動を超えて、AIを活用したインデックスが浮上している。これらの変化は、単なる資産配分を超え、特定のテーマやセクターへの迅速な投資機会を提供する。中国のテクノロジー株に戦略的にETFを活用する年金基金のケースも報告されている。
調査によれば、2025年までに46%の機関投資家がアクティブETFの使用を増やす計画であるという。この傾向は受動管理の効率性と能動管理の柔軟性を組み合わせた形で注目されており、ETPの重要性は今後も増加していく見込みである。
関連ニュース
ETFはレゴブロックのようなもの…機関投資家が資産配分を運用会社の代わりに直接管理グローバルな機関投資家が上場投資信託（ETF）を活用したポートフォリオの構成に取り組むことで、専門運用会社に資産を委託する必要が減少していることが明らかになった。FTSEラッセル アジア太平洋のエメラルド・ヤウ氏は、29日にウェスティン朝鮮ホテルで開催された『KOREA CAPITAL MARKET CONFERENCE 2025』（KCMC 2025）で発表し、「機関投資家はETFを活用して資産運用を内部化するためのチャンネルとして使用している」と述べた。ヤウ氏は、機関投資家がETFを活用することで、ポートフォリオ上ではレゴブロックを組み立てるように自由に資産配分戦略を実行していると指摘しました。
FTSE ラッセル総務 "ETP、単純ベータ追跡を超え'機関投資家の必需品'へ進化" [KCMC 2025] - スマートトゥデイ|スマートトゥデイ=キム・ナヨン記者| 過去に市場収益率を複製するために使用されていた上場投資商品（ETP）は、機関投資家の核となる運用戦略を実行するツールとして変貌を遂げています。グローバル指標プロバイダーFTSEラッセルのエメラルド・ヤウ、アジア太平洋地域株価指数商品管理総括は、29日にKCMC 2025 '機関のET